코츠테크놀로지 주가 실적 전망, 적정주가 계산

이번 포스팅에서는 코츠테크놀로지의 최근 주가 흐름과 실적을 알아보고, 가치 투자 관점에서 코츠테크놀로지의 실적을 분석하여 적정 주가와 예상 수익률을 계산해 보고자 한다.

 

 

코츠테크놀로지 기업 개요

 

코츠테크놀로지는 1999년 설립 이후 25년간 지속적인 연구개발 투자로 방위산업 및 민수산업에서 경쟁력을 확보한 기업이다.

 

주요 제품으로는 무기체계에 장착되는 싱글보드컴퓨터(SBC), 군용 전시기, 임베디드 컴퓨터 및 주변기기가 있으며, 방위산업 분야의 핵심 모듈 설계 및 제조를 전문으로 한다.

 

상용 기성품(COTS)을 활용하여 고신뢰성 및 고성능 장비를 설계하고 제작하고 있다. 특히, 싱글보드컴퓨터는 온도, 진동, 충격 등의 극한 환경에서도 안정적으로 작동할 수 있는 특성을 지닌다.

 

또한, 코츠테크놀로지는 LIG넥스원, 현대로템 등 국내 대형 방산 체계업체에 표준 개방형 구조(VME, OpenVPX, SOSA)를 채택한 제품을 공급하는 비즈니스 모델을 운영하고 있다.

 

이로 인해 방위산업의 고신뢰성, 고성능 기술을 바탕으로 안전 무결성 SIL4 국제표준규격을 요구하는 철도 신호 분야 및 초고압 직류송전 제어기 분야로 사업 다변화를 추진하고 있다.

 

 

 

코츠테크놀로지 주가 및 배당금

1. 코츠테크놀로지 주가 현황

• 현재가: 18,550원 (2024.10.16 기준)
• 52주 최고가: 30,650원
• 52주 최저가: 11,050원
• 시가총액: 1,080억 원 (코스닥 718위)
• 상장주식수: 5,166,069주

 

코츠테크놀로지 1년 주가 차트

 

2. 코츠테크놀로지 배당 기록 및 예상 배당금

배당기록 없음.

 

 

 

코츠테크놀로지 실적 분석

 

 

1.  코츠테크놀로지 2024년 상반기 실적 리뷰

코츠테크놀로지의 24년 상반기 매출액은 전년 동기 대비 28.9% 증가한 221억 원, 영업이익은 전년 동기 대비 174.5% 증가한 23억 원, 당기순이익은 전년 동기 대비 233.3% 증가한 20억 원을 기록하였다.

 

표준 개방형구조(VME, OpenVPX, SOSA)를 채택한 싱글보드컴퓨터, 컴퓨터 및 군용 전시기, 무기체계탑재용 컴퓨터장치 등을 국내 대형 방산 체계 업체에 공급하고 있으며, 고장이 발생할 수 있는 가혹한 환경에서 안정적으로 작동이 가능한 내결함성 컴퓨터 및 시스템을 구현할 수 있는 기술력을 갖추고 있다. 

코츠테크놀로지 2024년 상반기 실적

 

 

2.  코츠테크놀로지 연간 실적 추이 및 2024년 전망

코츠테크놀로지의 연간 매출 실적은 2019년 233억 원에서 2023년 513억 원으로 5개년 연평균 성장률(CAGR) 21.8%를 기록하였다.
또한, 2024년 연간 매출은 전년 대비 27.1% 증가한 652억 원을 기록할 것으로 전망된다.

코츠테크놀로지 연간 매출 추이 및 2024년 전망

 

 

영업이익 또한 지속적인 성장세를 보여주고 있다.

코츠테크놀로지의 연간 영업이익은 2019년 11억 원에서 2023년 88억 원으로 5개년 연평균 성장률(CAGR) 68.2%를 기록하였다.
2024년 연간 영업이익은 전년 대비 19.3% 증가한 105억 원을 기록할 것으로 전망된다.

코츠테크놀로지 연간 영업이익 추이 및 2024년 전망

 

 

3.  코츠테크놀로지 재무 안정성

코츠테크놀로지의 최근 5개년 부채비율은 모두 200% 미만으로 유지되고 있다.

코츠테크놀로지 최근 5개년 부채 비율

※ 판단 기준
- 부채 비율 200% 이하

- 최근 3개년 부채비율 추이가 유지되거나 낮아지는지?

 

 

코츠테크놀로지 가치투자 분석

 

 

1.  코츠테크놀로지 EPS 성장률 및 PER 추이

코츠테크놀로지의 2024년말 기준 예상 EPS는 1,677원으로 연간 EPS 성장률은 7%이다.

2024년 12월 기준 예상 PER 11.2배를 적용하여 주가수익성장비율(PEG)을 계산해 보면, 코츠테크놀로지의 PEG는 1.6로 현재 주가는 고평가 상태임을 알 수 있다.

코츠테크놀로지 EPS 및 PER 추이

 

※ 주가수익성장비율(PEG)
‘월가의 영웅’ 피터 린치가 즐겨 사용한 주가수익성장비율(PEG)은 가장 중요하게 생각하는 지표다. 
주가수익비율(PER)을 기업의 EPS 증가율로 나눈 값으로, 이익 성장을 반영하지 못하는 PER의 한계점을 보완하는 역할을 한다. 

* PEG = 1 : 주식이 적정하게 평가되었다고 여겨짐.
* PEG < 1 : 주식이 저평가된 것으로 여겨짐. 기업의 이익 성장률에 비해 주가가 상대적으로 낮을 때 발생.
* PEG > 1 : 주식이 고평가되었을 수 있음. 기업의 이익 성장률에 비해 주가가 높을 때 발생.

 

 

2.  코츠테크놀로지 적정주가 및 예상수익률

목표 PER을 EPS 성장률인 7%를 적용하여 적정주가를 계산해 보면, 코츠테크놀로지의 적정 주가는 11,739원으로
현재 주가 보다 37.4% 낮다

코츠테크놀로지 적정주가 및 예상수익률

 

※  개인적인 의견으로 정확성과 완전성을 보장할 수 없으며, 투자 판단의 근거로 사용될 수 없습니다.
- 적정주가 = EPS * 목표 PER
- '24년 EPS, PER  전망은 최근 3개월 증권사 전망치의 평균(출처:네이버/fnGuide)

 

 

 

이상으로 코츠테크놀로지에 대한 기업분석이었습니다. 조금이나마 도움 되시길 바랍니다.